證監(jiān)會擬合并QFII、RQFII制度 可投資期貨

、債券回購等

、促進資本市場健康發(fā)展發(fā)揮了積極作用。

近年來

，我國經(jīng)濟進入高質(zhì)量發(fā)展階段，資本市場雙向開放逐步擴大，現(xiàn)行QFII、RQFII制度在準(zhǔn)入條件、投資運作和持續(xù)監(jiān)管等方面已不適應(yīng)新的市場環(huán)境。為解決QFII、RQFII制度存在的問題，實施資本市場高水平對外開放，引進更多境外長期資金，證監(jiān)會對《合格境外機構(gòu)投資者境內(nèi)證券投資管理辦法》及其配套規(guī)則、《人民幣合格境外機構(gòu)投資者境內(nèi)證券投資試點辦法》及其配套規(guī)則進行了修訂整合，形成了《合格境外機構(gòu)投資者及人民幣合格境外機構(gòu)投資者境內(nèi)證券期貨投資管理辦法(征求意見稿)》(以下簡稱《管理辦法》)和《關(guān)于實施〈合格境外機構(gòu)投資者及人民幣合格境外機構(gòu)投資者境內(nèi)證券期貨投資管理辦法〉有關(guān)問題的規(guī)定(征求意見稿)》(以下簡稱《實施規(guī)定》)。

主要修訂內(nèi)容如下：一是合并兩項制度。將QFII

、RQFII兩項制度合二為一，整合有關(guān)配套監(jiān)管規(guī)定，形成統(tǒng)一的《管理辦法》和《實施規(guī)定》。境外機構(gòu)投資者只需申請一次資格，尚未獲得RQFII額度的國家和地區(qū)的機構(gòu)，仍以外幣募集資金投資。

二是放寬準(zhǔn)入條件。取消數(shù)量型指標(biāo)要求

，保留機構(gòu)類別和合規(guī)性條件。同時，簡化申請文件，縮短審批時限。

三是擴大投資范圍

。除原有品種外，QFII、RQFII還可投資在全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)(新三板)掛牌的股票;債券回購;私募投資基金;金融期貨;商品期貨;期權(quán)等？蓞⑴c的債券回購、金融期貨、商品期貨、期權(quán)的具體品種，由有關(guān)交易場所提出建議報監(jiān)管部門同意后公布。

四是優(yōu)化托管人管理。明確QFII托管人資格審批事項改為備案管理后的銜接要求，不再限制QFII聘用托管人的數(shù)量

。

五是加強持續(xù)監(jiān)管

。完善賬戶管理，健全監(jiān)測分析機制，增加提供相關(guān)跨境交易信息的要求，加大違規(guī)懲處力度。